企业法律顾问告诉你：金融科技合规风险及其防范

“金融科技”是指人工智能、区块链、云计算、大数据等前沿技术与金融业深度融合，由此提升传统金融行业服务效率的新型业务模式。当前，科技对于金融的作用不断被强化，金融科技正在加速重构银行、保险、证券、消费金融、金融监管等领域的业务模式和市场格局，并催生互联网保险、数字货币、云计算平台、零售银行等新型金融生态。

（一）金融科技在资产证券化业务中的应用

资产证券化是指将能缺乏流动性但能在未来产生独立、稳定现金流的资产进行结构性重组、信用增级、风险隔离，并以其为偿付基础、在市场上发行资产支持证券的融资过程。在实践中，资产证券化一般分为金融机构信贷资产证券化和企业资产证券化。

在实际业务开展过程中，证券化底层资产状况复杂、参与主体众多、资金来源分散，同时，还可能存在违约风险、提前偿还风险、信用风险，这些情况已经成为信贷资产证券化业务的重要障碍。随着区块链、大数据等前沿技术与传统金融业的深度融合，金融科技逐渐被传统金融机构重视并用以解决资产证券化业务中所面临的现实难题。

在信贷资产证券化业务中，金融科技可以发挥以下作用：其一，有效监测和分析底层资产所带来的现金流。通过运用大数据技术，构建现金流量模型，可以对证券化底层资产所带来的现金流进行精准分析；其二，构建高效、严密的风控体系。信贷资产证券化过程中存在财务风险、信用风险、合规风险、操作风险等多种风险，大数据、区块链等技术可以为发行人或原始权益人构建高效、严密的风控体系以有效控制各类风险；其三，实现信息披露的充分性。由于信贷资产证券化涉及发行人或原始权益人、SPV、资产支持证券持有人等众多主体，可能产生信息不对称或不透明等问题，而区块链技术具有去中心化、透明共享、不可篡改等特点，能够有效解决证券化过程中的信息不对称。

（二）金融科技面临的合规风险

合规是指企业的经营活动与法律、规则和准则相一致。合规风险，是指企业因没有遵循法律、规则和准则可能遭受法律制裁、监管处罚、重大财务损失和声誉损失的风险。合法合规是企业经营必须遵守的底线和不可逾越的红线。

从实践中看，金融科技可能面临的合规风险包括：其一，个人信息保护和数据安全。大数据是金融科技最重要的底层技术之一，个人信息也是金融行业的基础，因此，金融科技企业必须重视个人信息保护和数据安全；其二，技术合同的起草与签订。公司在接收客户委托开发系统或平台时，需要通过技术合同这一法律形式加以确认，技术合同的文本内容将直接影响公司的权利义务，因此，金融科技公司需要高度重视公司技术合同的起草和审核；其三，信息技术的知识产权风险。技术人员在开发操作系统或平台之前需要充分检索相关技术领域是否已经存在相同或类似的技术方案申请专利，在开发操作系统或平台之后需要通过知识产权加以保护；其四，符合国家监管部门的监管政策。由于金融科技行业发展迅速，对金融稳定带来了诸多挑战，容易受到国家监管政策的影响，金融科技公司需要时刻关注相关的监管政策，使公司的业务能符合国家监管政策。

（三）金融科技合规风险防范

随着经济全球化发展进程的加快，企业所面临的合规风险日益严峻和复杂，尤其是金融科技企业所面临的监管政策和规则不明晰，同时面临金融风险和科技风险的双重挑战。与其他行业相比，金融科技领域更容易引发系统性风险，因而，金融科技的合规要求也将比其他企业更为严格。

规范发展和高效赋能已逐渐成为金融科技企业未来发展的趋势。为有效防范合规风险、实现企业规范发展，金融科技企业应当：其一，建立健全完善的金融科技风险防范体系。金融科技企业要建立全面风险管理体系，确保企业将可能发生的金融科技风险控制在可承受的范围之内，此外，还需要加强和规范企业内部控制，提升企业的风险防范能力；其二，加强对相关监管政策的研究和理解。金融科技的本质是金融，因而，金融科技企业的经营活动也应当被纳入金融监管的范围。由于当前缺乏明确的法律法规依据，中国人民银行、银保监会等部门的监管政策对于金融科技的未来发展具有重要影响。金融科技企业要加强对相关监管政策的研究和理解，根据相关监管政策健全本企业的全面风险管理体系和内部控制制度。